Процедура наблюдения

Процедура наблюдения

РЕФЕРАТ

по курсу «Учет и анализ банкротств»

Тема: «Процедура наблюдения»

МОСКВА 200__год

СОДЕРЖАНИЕ:

Предисловие

1. Наблюдение.

1.1. Время введения наблюдения.

1.2. Последствия вынесения арбитражным судом определения о введении наблюдения.

1.3. Ограничения и обязанности должника в ходе наблюдения.

1.4. Права и обязанности временного управляющего.

1.5. Уведомление о введении наблюдения.

1.6. Причины отстранения руководителя должника от должности.

1.7. Анализ финансового состояния должника.

1.8. Размер требований кредиторов.

1.9. Первое собрание кредиторов и его компетенция.

1.10. Решение первого собрания кредиторов о применении процедур банкротства.

1.11. Суть окончания наблюдения.

1.12. Учeт операций при процeдypе наблюдения.

2. Заключение.

3. Список используемой литературы.

ПРЕДИСЛОВИЕ

Начaло 1990-x гг. пробудило новый всплеск внимания в США, Англии, Индии и других странах к финансовой несостоятельности предприятий. B связи c этим были пересмотрены акты и законы o банкротстве, направленные на более конструктивное реше-ние финансовых затруднений. Институт банкротства, защищая личную и корпоративную собcтвенноcть от опасно высоких убытков, также должен содействовать выявлению экономических и политических приоритетов и отвeтcтвенности. B рыночной экономике вероятное банкротство собственника можно рассматривать как неизбежное явление, которое, однако, должно проявляться в допустимых пропорциях. Как показывает опыт США, там ежегодно терпит банкротство примерно 1% общего числа предприятий c кредиторской зaдолженностью более 1 млн долл.

Предприятие будет успешно функционировать на рынке при соблюдении двух главныx условий: благоприятного окружения и эффективного менеджмента. Предприятие можeт раccматpиваться как нездоровое, если, во-первых, оно сталкивается c финансовыми затруднениями (возрастающая неспособность погашения обязательcтв по мере их возинкновения) и, во-вторых, его жизнеспособности yгpожают значимые факторы. Существует множеcтво факторoв, которые предприятие не в силах контролировать: недоcтaток важньх ключевьх ресурсов (основного сырья и материaлов, энергии); изменения в политике правительcтва относительно акцизных сборов и таможенныx пошлин, вcтупления в ВТО и др.; отcтавание в новых технологияx; ужесточение конкуpeнции и изменение потребительских предпочтений; неблагоприятное межнационaльное развитие; недоcтyпноcть кредитных и инвестиционных ресуpcов.

Анaлиз удельного веса причин кризиса предприятий в Роccии и за рубежом выявил, что основными виновниками банкротcтва являются неэффективный менеджмент и рыночный спaд продаж. Неэффективный менеджмент можeт принимать форму нерационального управления производством, персонaлом, финансами и другими ресурсами. Ha стaдии планирования и осуществления планов кризис можeт возникнyть из-за недооценки cтатей издержек, недоcтаточного внимания к маркeтинговым прогнозaм, удлинения срока реaлизации инвестиционного проекта, завышения стоимости внеоборотных активов. На последующей cтaдии кризис можeт проявиться из-за назначения на руководящие поcты некомпетентных работников, yчаcтия многих посредников в реaлизации продyкции, продажи продyкции c непосильными для бизнеса льготами.

По мере развития ситуации c финансовыми затруднениями, когда фирма уже не способна платить по своим обязательствам, y анaлитиков возникает потребность в получении ответов на следующие ключевые вопросы:

1. Является ли несоблюдение графика платежей проблемой краткосрочного характера (техническая неплатежеспособность) или это устойчивая тенденция неплатежеспособности в преддверии банкротства?

2. Разрешится ли временная проблема отсрочкой платежей c последующим удовлетворением требований кредиторов? Если же cтоимость чистых активов резко упала и потери уже имеют место, то кто покроет эти потери?

3. Можно ли сказать o фирме, что она скорее «мертва, чем жива»? Повысится ли ценность бизнеса в случае финансового оздоровления и продолжения операций или лучше его ликвидировать и продать по чаcтям?

4. Следyет ли фирме подавать заявление o возбуждении судебной пpоцедуры банкротства или попытаться провести досудебную санацию?

5. По каким параметрам контролировать фирму в процессе реорганизации или ликвидации?

Формaльные и неформaльные процедуры рaзрешения кризиса имеют свои плюсы и минyсы. Отечественная практика формaльныx планов реорганизации поcтоянно совершенcтвуeтся. От доктpины абсолютного приоритeта в удовлeтворении тpебований кредиторов осущеcтвляeтся переход к доктрине относительного приоритета, преcледyющей болee гибкий и сбалансированный подxод. Усиливается роль арбитражного суда и ответственность специaлиcтов по yчeтy и анaлизу банкротcтв в оценке приемлемоcти предлагаемых планов реструктуризации. Это касается оценки будущих продаж, анaлиза основной деятельноcти c прогнозом будyщиx доходов и потоков денежныx средcтв, обоснования ставки капитaлизации для денежных потоков, оценки cтоимоcти бизнecа и распредeления этой cтоимоcти для удовлeтворения пpeдъявленныx прeтензий. Главным тecтом на приемлемocть плана реструктуризации cлужит достижение безубыточноcти и восстановлеине платежеспособноcти.

1. НАБЛЮДЕНИЕ

В ст. ст. 62 - 75 Закон № 127-ФЗ определил порядок, который необходимо выполнять в период наблюдения, если при этом арбитражным судом было вынесено определение в соответствии с п. 3 ст. 48 этого Закона о признании требований заявителя обоснованными, и вводится наблюдение, то есть одна из процедур банкротства, применяемая к должнику для обеспечения сохранности его имущества, проведения анализа его финансового состояния, составления реестра требований кредиторов должника и проведения первого собрания кредиторов.

1.1. Время введения наблюдения

Ранее в ст. 56 Закона № 6-ФЗ было только указано, что с момента принятия арбитражным судом заявления о признании должника банкротом вводится наблюдение, если иное не предусмотрено указанным Законом.

Статья же 62 действующего Закона о банкротстве установила более расширенное толкование введения наблюдения, а именно:

1. Если иное не предусмотрено настоящим Федеральным законом, наблюдение вводится по результатам рассмотрения арбитражным судом обоснованности требований заявителя в порядке, предусмотренном ст. 48 настоящего Федерального закона.

2. При возбуждении дела о банкротстве на основании заявления должника наблюдение вводится с даты принятия арбитражным судом заявления должника к производству, за исключением случаев, если в соответствии с настоящим Федеральным законом к должнику должна быть применена иная процедура банкротства. В случае возбуждения дела о банкротстве на основании заявления должника о введении наблюдения необходимо в определении суда указать о принятии заявления должника.

3. Наблюдение должно быть завершено с учетом сроков рассмотрения дела о банкротстве, предусмотренных ст. 51 настоящего Федерального закона.

Как указано в п. 3 ст. 48 Закона о банкротстве, определение арбитражным судом о введении наблюдения может быть вынесено только в том случае, когда требования заявителя соответствуют условиям п. 2 ст. 33 этого Закона, являются обоснованными и не были на дату заседания арбитражного суда удовлетворены требования кредиторов. В п. 2 ст. 33 Закона о банкротстве установлено, что требования к должнику не должны составлять менее 100 тыс. руб.

Процесс наблюдения завершается в срок, указанный в ст. 51 Закона о банкротстве, то есть не больше 7 месяцев с даты поступления заявления о признании должника банкротом в арбитражный суд.

1.2. Последствия вынесения арбитражным судом определения о введении наблюдения

О последствиях вынесения арбитражным судом определения о введении наблюдения было и ранее сказано в ст. 57 отмененного Закона о банкротстве, но разработчики Закона № 127-ФЗ сочли необходимым внести поправки следующего характера:

- по ходатайству кредитора не приостанавливается производство по делам, связанным со взысканием с должника иного имущества должника, что было предусмотрено ранее действовавшим Законом о банкротстве;

- с даты вынесения арбитражным судом определения о введении наблюдения снимаются аресты на имущество должника и иные ограничения в части распоряжения имуществом должника, если они были наложены в ходе исполнительного производства, за исключением указанных в абз. 4 п. 1 ст. 63 Закона № 127-ФЗ;

- основание для приостановления исполнения исполнительных документов - определение арбитражного суда о введении наблюдения;

- если ранее запрещалось удовлетворение требований участников должника - юридического лица о выделе доли (пая) в имуществе должника в связи с выходом из состава его участников, то в действующем Законе о банкротстве запрет также и на выкуп должником размещенных акций и выплату действительной стоимости доли (пая);

- со временем вступления в силу Закона № 127-ФЗ запрещается также выплата дивидендов и иных платежей по эмиссионным ценным бумагам и не допускается прекращение денежных обязательств должника путем зачета встречного однородного требования при условии нарушения в этом случае очередности удовлетворения требований кредиторов в соответствии с п. 4 ст. 134 указанного Закона.

1.3. Ограничения и обязанности должника в ходе наблюдения

Действующий Закон о банкротстве не включает ранее действовавшую статью "Последствия введения наблюдения", но включил новую статью "Ограничения и обязанности должника в ходе наблюдения" (ст. 64), которая установила следующее.

1. Введение наблюдения не является основанием для отстранения руководителя должника и иных органов управления должника, которые продолжают осуществлять свои полномочия с ограничениями, установленными п. п. 2 и 3 ст. 64 Закона № 127-ФЗ.

2. Органы управления должника могут совершать исключительно с согласия временного управляющего, выраженного в письменной форме (за исключением случаев, прямо предусмотренных настоящим Федеральным законом), сделки или несколько взаимосвязанных между собой сделок:

· связанных с приобретением, отчуждением или возможностью отчуждения прямо либо косвенно имущества должника, балансовая стоимость которого составляет более пяти процентов балансовой стоимости активов должника на дату введения наблюдения;

· связанных с получением и выдачей займов (кредитов), выдачей поручительств и гарантий, уступкой прав требования, переводом долга, а также с учреждением доверительного управления имуществом должника.

3. Органы управления должника не вправе принимать решения:

· о реорганизации (слиянии, присоединении, разделении, выделении, преобразовании) и ликвидации должника;

· о создании юридических лиц или об участии должника в иных юридических лицах;

· о создании филиалов и представительств;

· о выплате дивидендов или распределении прибыли должника между его учредителями (участниками);

· о размещении должником облигаций и иных эмиссионных ценных бумаг, за исключением акций;

· о выходе из состава учредителей (участников) должника, приобретении у акционеров ранее выпущенных акций;

· об участии в ассоциациях, союзах, холдинговых компаниях, финансово-промышленных группах и иных объединениях юридических лиц;

· о заключении договоров простого товарищества.

4. Руководитель должника в течение десяти дней с даты вынесения определения о введении наблюдения обязан обратиться к учредителям (участникам) должника с предложением провести общее собрание учредителей (участников) должника, к собственнику имущества должника - унитарного предприятия для рассмотрения вопросов об обращении к первому собранию кредиторов должника с предложением о введении в отношении должника финансового оздоровления, проведении дополнительной эмиссии акций и иных предусмотренных настоящим Федеральным законом вопросов.

5. Должник вправе осуществить увеличение своего уставного капитала путем размещения по закрытой подписке дополнительных обыкновенных акций за счет дополнительных вкладов своих учредителей (участников) и третьих лиц в порядке, установленном федеральными законами и учредительными документами должника. В этом случае государственная регистрация отчета об итогах выпуска дополнительных обыкновенных акций и изменений учредительных документов должника должна быть осуществлена до даты судебного заседания по рассмотрению дела о банкротстве.

Значимость данной статьи заключается в следующем:

- введение наблюдения не может явиться основанием для отстранения руководителя и других органов управления должника от осуществления должностных обязанностей, но при их выполнении необходимо соблюдать требования п. п. 2 и 3 ст. 64 Закона о банкротстве;

- в течение 10 дней руководитель должника в обязательном порядке должен обратиться ко всем заинтересованным лицам с предложением о проведении общего собрания, на котором рассмотреть вопросы о мерах, необходимых для обеспечения выполнения требований Закона о банкротстве;

- предоставлено право должнику решить вопрос в установленном порядке об увеличении своего уставного капитала за счет дополнительных вкладов не только учредителей (участников), но и за счет других физических и юридических лиц.

1.4. Права и обязанности временного управляющего

Утверждение, наделение правами и возложение обязанностей временного управляющего определены в ст. ст. 65 - 67 Закона № 127-ФЗ, из которых вытекает:

1) учитывая ст. 45 Закона о банкротстве, временный управляющий назначается арбитражным судом с определением размера его вознаграждения и пересмотром его в дальнейшем на собрании кредиторов;

2) отстранение временного управляющего также производится арбитражным судом в случаях:

- удовлетворения арбитражным судом жалоб лиц, участвующих в деле о банкротстве, на неисполнение временным управляющим возложенных на него обязанностей по ст. 67 Закона о банкротстве, но при условии нарушения права или законных интересов заявителей жалоб или если неисполнение (ненадлежащее исполнение) уже повлекло убытки должника или его кредиторов, а также могло их повлечь;

- выявления обстоятельств, которые были препятствием при утверждении лица временным управляющим, включая и возникновение таких обстоятельств после утверждения лица временным управляющим;

- иного характера, если они соответствуют Закону о банкротстве;

3) временный управляющий имеет право:

- предъявлять в арбитражный суд от своего имени требования о признании недействительными сделок и решений, а также требования о применении последствий недействительности ничтожных сделок, заключенных или исполненных должником с нарушением требований, установленных ст. ст. 63 и 64 настоящего Федерального закона;

- заявлять возражения относительно требований кредиторов в случаях, предусмотренных настоящим Федеральным законом;

- принимать участие в судебных заседаниях арбитражного суда по проверке обоснованности представленных возражений должника относительно требований кредиторов;

- обращаться в арбитражный суд с ходатайством о принятии дополнительных мер по обеспечению сохранности имущества должника, в том числе о запрете совершать без согласия временного управляющего сделки, не предусмотренные п. 2 ст. 64 настоящего Федерального закона;

- обращаться в арбитражный суд с ходатайством об отстранении руководителя должника от должности;

- получать любую информацию и документы, касающиеся деятельности должника и др.;

4) органы управления должника обязаны предоставлять временному управляющему по его требованию любую информацию, касающуюся деятельности должника;

5) в обязанности временного управляющего входит:

- принимать меры по обеспечению сохранности имущества должника;

- проводить анализ финансового состояния должника;

- выявлять кредиторов должника;

- вести реестр требований кредиторов, за исключением случаев, предусмотренных настоящим Федеральным законом;

- уведомлять кредиторов о введении наблюдения;

- созывать и проводить первое собрание кредиторов;

6) временный управляющий по окончании наблюдения, но не позднее чем за пять дней до установленной даты заседания арбитражного суда, указанной в определении арбитражного суда о введении наблюдения, обязан представить в арбитражный суд отчет о своей деятельности, сведения о финансовом состоянии должника и предложения о возможности или невозможности восстановления платежеспособности должника, протокол первого собрания кредиторов с приложением документов, определенных в п. 7 ст. 12 настоящего Федерального закона.

1.5. Уведомление о введении наблюдения

Аналогичных требований в Законе № 6-ФЗ не существовало, хотя наличие и было необходимо в связи со следующими причинами:

а) временный управляющий на основании требований ст. ст. 28 и 54 Закона о банкротстве должен направить для опубликования сообщение о введении наблюдения, а по истечении 14 дней с даты этого опубликования уведомить всех выявленных кредиторов должника о вынесении арбитражным судом определения о введении наблюдения;

б) в обязанность руководителя должника входит уведомление о вынесении арбитражным судом определения о введении наблюдения работников должника, учредителей (участников) должника, собственников имущества должника при банкротстве унитарного предприятия. Срок уведомления указанных лиц руководителем должника - в течение 10 дней с даты вынесения такого определения;

в) сообщения должны отвечать определенным требованиям (п. 4 ст. 68 Закона № 127-ФЗ), то есть в них указываются: наименование должника; наименование арбитражного суда, вынесшего определение о введении наблюдения, с датой этого определения и номером дела о банкротстве; фамилия, имя, отчество утвержденного временного управляющего и адрес для направления ему корреспонденции; дата судебного заседания по рассмотрению дела о банкротстве.

Наглядно это выглядит следующим образом.

Открытое акционерное общество "Куженерагроснаб", находящееся по адресу: 425550, Россия, Республика Марий Эл, Куженерский р-н, пос. Куженеры, ул. Буденного, д. 38.

Арбитражный суд Республики Марий Эл определил о признании требований заявителя к должнику обоснованными и ввел процедуру наблюдения ОАО "Куженерагроснаб" 19.04.2004, дело N А38-1097-11/209-04, г. Йошкар-Ола.

Временным управляющим назначен Минкин Шамиль Габдрахманович. Свои требования прошу направлять по адресу: 424003, Республика Марий Эл, г. Йошкар-Ола, пр-т Ленина, д. 45, арбитражному управляющему Минкину Ш.Г., тел/факс: (8362) 42-64-31.

Временный управляющий Минкин Ш.Г. является членом Некоммерческого партнерства "Приволжская саморегулируемая организация арбитражных управляющих" (сокращенно НП "ПСОАУ"), находящееся по адресу: 603000, г. Нижний Новгород, пл. Горького, 4/2, оф. 10, а/я 115.

Судебное заседание Арбитражного суда назначено 20.08.2004 в 10.15, по адресу: Республика Марий Эл, г. Йошкар-Ола, пр-т Ленина, д. 40, зал 501, тел.: (8362) 45-43-38, факс: (8362) 45-46-48.

1.6. Причины отстранения руководителя должника от должности

Глава IV "Наблюдение" Закона № 6-ФЗ не содержала причины отстранения руководителя должника от занимаемой должности как единоличного исполнительного органа юридического лица или руководителя коллегиального органа, в то время как ст. 69 Закона № 127-ФЗ указала следующее.

1. Арбитражный суд отстраняет руководителя должника от должности по ходатайству временного управляющего в случае нарушения требований настоящего Федерального закона.

2. При обращении с ходатайством в арбитражный суд об отстранении руководителя должника от должности временный управляющий обязан направить копии ходатайства руководителю должника, представителю учредителей (участников) должника или иного коллегиального органа управления должника, представителю собственника имущества должника - унитарного предприятия.

3. Арбитражный суд выносит определение о рассмотрении в судебном заседании ходатайства временного управляющего об отстранении руководителя должника и уведомляет представителя учредителей (участников) должника или иного коллегиального органа управления должника, представителя собственника имущества должника - унитарного предприятия о дате проведения заседания и необходимости представить в суд кандидатуру исполняющего обязанности руководителя должника на период проведения наблюдения.

Страницы: 1, 2